Bourse de Hong Kong: le chinois CGN espère lever jusqu'à 3,2 milliards de dollars
Le groupe nucléaire chinois CGN espère lever jusqu'à 3,2 milliards de dollars US lors de son introduction à la Bourse de Hong Kong lancée lundi, ce qui en ferait la plus grosse IPO de l'année sur ce marché.
Premier opérateur nucléaire de Chine, China General Nuclear Power Co. offre 8,83 milliards de titres à un prix unitaire compris entre 2,43 et 2,78 dollars de Hong Kong. En cas de souscription de tous les titres dans le haut de la fourchette, CGN lèverait 24,5 milliards de dollars de Hong Kong (3,16 milliards de dollars US, 2,64 milliards d'euros).
Pas moins de 18 investisseurs institutionnels, dont le fonds souverain de Singapour, se sont engagés à souscrire 40% des titres.
"Comparée à d'autres sociétés du secteur des énergies propres, la valorisation de CGN est relativement attractive", a noté Matthew Kwok, de China Yinsheng Wealth Management, cité par l'agence Dow Jones.
Il s'agirait de la plus grosse introduction en Bourse réalisée à Hong Kong en 2014, la deuxième sur un an après l'entrée sur le marché de la banque chinoise Everbright qui avait levé 3,2 milliards en décembre 2013.
C'est également la première cotation d'une entreprise tout-nucléaire depuis British Energy Group (sortie de la cote depuis) en 1996 à Londres, selon le cabinet de données Dealogic.
CGN devrait apparaître à la cote sur le Hong Kong Stock Exchange le 10 décembre.
La CGN a enregistré 5 milliards de yuans de bénéfices en 2013 (497 millions d'euros), en hausse de 2%, selon le dossier transmis au régulateur boursier à Hong Kong. Elle possède tout ou partie de onze réacteurs représentant près de la moitié du parc nucléaire chinois.
La Chine, le plus gros consommateur d'énergie au monde, veut développer son industrie nucléaire afin de limiter sa dépendance au charbon, important facteur de pollution.
Vingt-et-un réacteurs sont actuellement en service et 27 autres en construction, l'objectif étant de tripler la production en 2020, selon l'Association nucléaire mondiale.
La CGN a des accords de partenariat avec les géants français du nucléaire et de l'électricité, Areva et EDF.
Hong Kong a occupé le rang de première place boursière mondiale pour les introductions en Bourse entre 2009 et 2011, mais elle a cédé du terrain depuis.