Les délais de paiement analysés par la Coface

Réalisée auprès d’un échantillon de 307 entreprises marocaines entre le 17 mars et le 8 avril 2015, cette étude inédite nous apprend que la durée moyenne des retards de paiement est de 30 jours après la date d'échéance de la facture et peut aller jusqu'à 210 jours dans 7% des cas. Dans 17% des cas, les retards sont compris entre 60 et 90 jours, entre 90 et 120 jours dans 13% des cas et entre 120 et 210 jours dans 12% des cas.

A titre comparatif, le nombre moyen de jours de retard est d’une douzaine de jours en Europe (6 jours en Allemagne, 14 jours en France).

Mauvaises santé financières et mauvais payeurs

Comment expliquer ces retards ? Selon l’étude, 56% des entreprises interrogées perçoivent un allongement de la durée de retard moyen de paiement, résultat des difficultés que traversent plusieurs entreprises (31%), des pratiques visiblement ancrées de non-respect des échéances (30%) et des problèmes de gestion (26%).

Seulement 3% des entreprises attribuent les retards de paiement à un désaccord commercial, 3% à des problèmes de transfert de fonds pour les entreprises à l’étranger.

L’étude ne dit pas le nombre d’entreprises qui ont mis la clé sous la porte en raison des retards de paiement. Mais ce nombre pourrait être substantiel, quand ont sait qu’en France par exemple où les retards sont pourtant moins importants (12 jours), une entreprise sur quatre a fait faillite en 2014 à cause des retards de paiement.

Un ratio d’impayés supérieur à 10% pou le BTP

Les ratios d'impayés semblent relativement importants puisque 28% des entreprises déclarent un ratio d'impayé supérieur à 10%.  

Les entreprises qui souffrent le plus d’impayés sont celles du BTP, des nouvelles technologies et des services aux entreprises.

Les industries de transformation sont celles qui enregistrent la proportion d’impayés la plus faible, avec 37,9% des entreprises qui opèrent dans ce secteur d’activité, et affichent de ce fait un ratio d’impayés inférieur à 0,5%.

Impact sur la santé des entreprises et sur l’embauche

Pour Sofia Tozy, économiste chez Coface chargée de la région Mena « ces retards affectent la santé des entreprises (…) ils ont pour effet de réduire les liquidités, d’accroître le niveau des créances douteuses et dans une moindre mesure de freiner les projets d’investissement ».

Dans le détail, lorsqu’on analyse l’effet des ratios d’impayés sur la trésorerie des entreprises, il apparaît que plus les entreprises ont des ratios d’impayés élevés, plus elles perçoivent une diminution de leur trésorerie. Inversement, plus leur ratio d’impayés est faible, plus leur trésorerie augmente. Dans 80% des cas, les liquidités des entreprises sont les premières affectées par les retards de paiement.

Les retards de paiement ont aussi un impact direct sur la décision d'embaucher. « Plus les retards de paiement diminuent,  plus les effectifs des entreprises auront tendance à se stabiliser, voire à augmenter », soulignent les auteurs de l’étude.

En résumé quand une entreprise ne règle pas ses factures à échéances, c’est l’ensemble de la chaine qui en pâtit.

Les entreprises imposent rarement des pénalités à leurs clients

Depuis 2011, une loi régissant les pratiques de paiement des entreprises a été introduite dans la réglementation marocaine. Elle prévoit en cas de non-accord entre les deux parties que le délai de paiement légal soit fixé à 60  jours suivant la date de réception des marchandises. Pour les entreprises qui ont convenu d’un délai, ce dernier ne peut excéder 90 jours à compter de la date de réception.  Pour les entreprises lésées, la loi 31-10 (qui ne concerne au passage que le secteur privé) prévoit la possibilité d’imposer des pénalités à leurs clients  en cas de retard.

Seul hic, cette pratique est loin d’être ancrée des les habitudes des entreprises marocaines puisque 80% d’entre elles n’imposent pas de pénalités de retard à leurs clients.

Pour tenter de remédier à cette situation, le patronat marocain s’active depuis plusieurs mois à diffuser une culture de paiement rapide dans le milieu des affaires, pour ainsi pousser les sociétés à être plus vertueuses dans leurs rapports clients-fournisseurs.