Emission obligataire de 2MMDH pour BMCE Bank

L’Autorité marocaine du marché des capitaux a visé, ce 9 juin, une note d’information relative à l’émission d’un emprunt obligataire subordonné de 2MMDH par BMCE Bank of Africa.

L’émission porte sur 20.000 obligations subordonnées d’une valeur nominale de 100.000 DH et d’une maturité de 10 ans. Le montant global, s’élevant à 2MMDH, est réparti sur 4 tranches:

-2 tranches cotées à la Bourse de Casablanca: une tranche "C" à taux fixe et une tranche "D" à taux révisable annuellement;

-2 tranches non cotées à la Bourse de Casablanca: une tranche "A" à taux fixe et une tranche "B" à taux révisable annuellement.

Chaque tranche est plafonnée à 2MMDH et le montant total adjugé sur les quatre tranches ne devra en aucun cas excéder ladite somme.

A travers cette opération, BMCE Bank veut atteindre les objectifs suivants:

1- Favoriser le renforcement de ses fonds propres complémentaires de second niveau ;

2- Financer les opérations courantes relatives à l’exercice de son activité ;

3- Financer son développement international ;

4- Soutenir le plan de développement tant au Maroc qu’en Europe et en Afrique subsaharienne.

Les fonds collectés seront de nature à être classés en tant que fonds propres complémentaires de deuxième niveau, au sens de l’article 26 de la circulaire de Bank Al Maghrib 14/G/2013.

Ladite émission est réservée aux investisseurs qualifiés de droit marocain: organismes de placement collectif en valeurs mobilières (OPCVM), compagnies financières, établissements de crédit, compagnies d’assurance et de réassurance, la Caisse de dépôt et de gestion, ainsi que les organismes de pension et de retraite. La période de souscription s’étend du 16 juin au 20 juin 2016 inclus.

La limitation de l'émission aux investisseurs qualifiés de droit marocain a pour objectif de faciliter la gestion des souscriptions sur le marché primaire. Tout investisseur désirant acquérir les obligations pourra s’en procurer sur le marché secondaire.

Par ailleurs, le conseil d’administration a décidé de limiter le montant de la souscription pour chaque tranche aux montants obtenus des souscriptions.